诺基亚为何失利中国5G？

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大家都知道三大运营商的 2020 年 5G 网络设备集采结果了。
其中，诺基亚在 5G 无线接入网集采中颗粒无收，仅获得了少量 5G 核心网和承载网份额。
这让人不禁要问，从 2G 到 4G 诺基亚在中国通信市场一直占有一席之地，这次为何如此失意？
2020 年 4 月 30 日，诺基亚发布 2020 年第一季度财报，从这次发布会上也许能找到一些答案。
食之无味？
尽管是全球四大通信设备商巨头之一，但诺基亚在中国市场的销售收入仅占其全球市场的 6-8%。
（来源：诺基亚 2020 年 Q1 财报）
如上表，2020 年第一季度，诺基亚在中国市场的销售收入为 3.08 亿欧元，仅占其全球销售收入的 6% 左右，且比去年第一季度下降了 29%。
而诺基亚最大的收入市场来自北美和欧洲，两大市场的销售收入占比近 60%。这才是诺基亚最大的蛋糕。
据外媒报道，诺基亚 CEO 在发布会当天表示，我们一直采取审慎的态度对待在中国的市场份额。在 5G 无线产品上，我们会优先考虑全球需求的功能，而不是特定区域所需求的功能。
这个 " 特定区域 "，应该指的就是中国市场吧。
那中国市场对 5G 无线产品有哪些 " 特定需求 "？
来看一看中国 5G 的频段分配 ...


中国电信和中国联通采用的 3.5GHz 频段，是全球主流 5G 频段，显然这不是 " 特定需求 "。
那中国移动的 2.6GHz 5G 是 " 特定需求 " 吗？美国 Sprint 也采用 2.6GHz 频段部署 5G，而 Sprint 也是诺基亚的一大客户，这应该也不是 " 特定需求 "。
应该说，中国 5G 的 " 特别 " 之处在于需支持中频段大带宽。
中国移动在 2.6GHz 上拥有连续的 160MHz 带宽，这需要 5G 无线产品能支持 160MHz 带宽，且能通过动态频谱共享技术让 4G 和 5G 共享这 160MHz 频宽，以高效利用频谱资源，实现 4G 向 5G 更平滑演进。
由于中国电信和中国联通共建共享 5G 无线接入网，这要求室外 5G 产品能支持 200MHz 大带宽，室内 5G 产品能支持 300MHz 大带宽。
这是否意味着诺基亚的无线产品目前不支持 200M 大带宽？
或者说诺基亚在针对中国 5G 大带宽特点上，在定制化产品上的投入不够积极？
也许诺基亚并不愿意为了这个全球仅占 6% 的市场而进行定制化投入吧？这样减少了总支出，可将资源集中于更大的市场上，增强竞争优势。
这还不是唯一的原因。
据路透社报道，诺基亚 CEO 表示，在 5G 无线设备市场中，中国占全球市场的很大一部分，但从收入的角度来看并没有那么大。
他指出，人们只看到了中国的无线接入网规模占据全球 50% 到 60%，但就收入份额、价值份额而言，大约只有 25% 至 30%。从中期来看，中国作为全球市场的一部分，利润份额实际上可以忽略不计。
言外之意，就是中国的集采价格太低了，捞不到什么利润，还不如重点投入份额更大、利润更高的市场。
没有价格竞争优势？
当然，除了集采价格低，捞不到利润的原因还可能是产品成本太高。
诺基亚曾在 2019 年第三季度财报会议上公开承认，其 ReefShark 芯片组导致 5G 产品成本太高，削弱了其 5G 利润率。
不少行业人士表示，这正是导致诺基亚股票在 2019 年下跌近 30% 的主要原因。
ReefShark 是诺基亚移动芯片组的品牌名称，其用于基带、Massive MIMO 等 5G 无线产品。
诺基亚进一步解释到，由于公司从一开始研发 5G 产品时选择了 FPGA 芯片，而不是定制化 ASIC 芯片，导致了 5G 产品功耗大、成本高。
为此，诺基亚不得不改弦易辙，表示将加大定制化 ASIC 投入，以取代 FPGA，提升 ReefShark 芯片组的性能，降低能耗和成本。这一芯片组被诺基亚称为 5G Powered by ReefShark ( 5G PBR ) 。2020 年 3 月，诺基亚还宣布与 Marvell 合作为其 5G 无线产品开发定制化芯片组。
在 2020 年第一季度财报会议上，诺基亚公布了基于 5G PBR 的 SoC 出货量。


( 诺基亚 5G PBR 出货比，来源诺基亚 2020 年 Q1 财报）
诺基亚表示，2019 年完成的 5G PBR 出货量占其 5G 无线产品总出货量的 10％，到 2020 年第一季度约占 17%，并计划到 2020 年达到 35％以上。
显然，道路选择错误让诺基亚付出了沉重的代价。还好这艘巨轮及时调转了船头。不过，改弦易辙需要时间，看起来估计至少要到 2021 年初，诺基亚才能明显降低其 5G 产品成本。
诺基亚在发布会上表示，未来可能会重返中国 5G RAN 市场。
战略转移？
尽管 5G 集采失利，但诺基亚表示，将 " 继续在中国扮演重要角色 "。
从财报会议上看，未来诺基亚在中国的新战略将侧重于三大机遇：为运营商提供 IP 路由和光网络设备，为铁路等大型企业提供专网解决方案，以及为互联网巨头们提供服务，尤其是为数据中心连接提供光网络解决方案。
值得一提的是，最近一两年来，诺基亚一直在展示其在垂直行业市场上的成绩和案例，这是否早已预示了其在中国市场的战略转移？
通信路上，一起走！